'Carlinho, mijn kleinzoon' speelt vele jaren later. Karl en Rosalia hebben de zaken aan de kant gedaan en wonen nu in een buitenwijk van Lissabon een rustig leven. Maar Rosalia verrast nog steeds haar echtgenoot. Een brief aan Karl verraadt het bestaan van een zoon van Rosalia, die lange tijd in de gevangenis heeft gezeten.
Karl helpt hem een nieuw bestaan op te bouwen, wat maar gedeeltelijk lukt.
Het enige goede dat uit dit alles voortkomt is het kleinzoontje Carlinho, waar Karl vreemd genoeg een grote band mee voelt. Al beseft hij dat uit deze verwende zesjarige weinig goeds zal groeien.